2015《公司戰(zhàn)略與風險管理》簡答題易考點：企業(yè)面對的風險種類

　　【東奧小編】現(xiàn)階段進入2015年注會強化提高沖刺備考期,，為幫助考生們在最后階段提高備考效率，我們根據(jù)2015年注冊會計師考試大綱為考生們總結(jié)了《公司戰(zhàn)略與風險管理》科目的選擇題,、簡答題和綜合題易考點,，下面我們一起來復習2015《公司戰(zhàn)略與風險管理》簡答題易考點：企業(yè)面對的風險種類。

　　本考點能力等級：

　　能力等級 2—— 基本應(yīng)用能力

　　考生應(yīng)當在理解基本理論,、基本原理和相關(guān)概念的基礎(chǔ)上,，在比較簡單的職業(yè)環(huán)境上，堅守職業(yè)價值觀,、遵循職業(yè)道德,、堅持職業(yè)態(tài)度，運用相關(guān)專業(yè)學科知識解決實務(wù)問題,。

　　本知識點屬于《公司戰(zhàn)略與風險管理》科目第五章風險與管理第一節(jié)風險與風險管理概述的內(nèi)容,。

　　 

　　簡答題易考點：企業(yè)面對的風險種類

　　企業(yè)面對的主要風險可以分為兩大類：外部風險和內(nèi)部風險

　　(一)外部風險

　　1.政治風險

　　(1)政治風險是指完全或部分由政府官員行使權(quán)力和政府組織的行為而產(chǎn)生的不確定性。

　　政府的直接干預也可能產(chǎn)生政治風險,。

　　直接干預包括：不履行合同,、貨幣不可兌換、不利的稅法,、關(guān)稅壁壘、沒收資產(chǎn)或限制將利潤帶回母國,。

　　政治風險也指企業(yè)因一國政府或人民的舉動而遭受損失的風險,。

　　(2)政治風險常常分為：

　　①外匯管制的規(guī)定;

　�,、谶M口配額和關(guān)稅;

　�,、劢M織結(jié)構(gòu)及要求最低持股比例;

　　④限制向東道國的銀行借款;

　�,、輿]收資產(chǎn),。

　　2.法律風險與合規(guī)風險

　　(1)定義：法律風險是指企業(yè)在經(jīng)營過程中因自身經(jīng)營行為的不規(guī)范或者外部法律環(huán)境發(fā)生重大變化而造成的不利法律后果的可能性。

　　通俗來講,，法律風險就是基于法律的原因可能發(fā)生的危險及其他不良后果,，即在法律上是不安全的,。

　　合規(guī)風險是指因違反法律或監(jiān)管要求而受到制裁、遭受金融損失以及因未能遵守所有適用法律,、法規(guī),、行為準則或相關(guān)標準而給企業(yè)信譽帶來的損失的可能性。

　　(2)類別：

　　法律風險通常包括以下三方面：

　�,、俜�律環(huán)境因素,，包括立法不完備、執(zhí)法不公正等;

　�,、谑袌鲋黧w自身法律意識淡薄,，在經(jīng)營活動中不考慮法律因素等;

　　③交易相對方的失信,、違約或欺詐等,。

　　(3)區(qū)別：

　　合規(guī)風險側(cè)重于行政責任和道德責任的承擔，而法律風險則側(cè)重于民事責任的承擔,。

　　3.社會文化風險

　　(1)定義：

　　社會文化風險是指文化這一不確定性因素的影響給企業(yè)經(jīng)營活動帶來損失的可能,。

　　(2)類別：

　　從社會文化風險成因來看，社會文化風險存在并作用于企業(yè)經(jīng)營的更深領(lǐng)域,，主要有以下方面：

　�,、倏鐕���(jīng)營活動引發(fā)的文化風險。

　　跨國經(jīng)營使企業(yè)面臨東道國文化與母國文化的差異,，這種文化的差異直接影響著管理的實踐,，構(gòu)成經(jīng)營中的文化風險。在一種特定文化環(huán)境中行之有效的管理方法,，應(yīng)用到另一種文化環(huán)境中,，也許會產(chǎn)生截然相反的結(jié)果。

　　隨著經(jīng)濟全球化進程的加快,，各國公司,、企業(yè)跨文化的經(jīng)濟活動日益頻繁，大量跨國公司的出現(xiàn)使一個公司內(nèi)部的跨文化經(jīng)營管理活動大量增加,。由于文化不同,，跨國經(jīng)營管理中產(chǎn)生了許多誤會和不必要的摩擦，影響了公司工作的有效運行,。文化因素是各國企業(yè)特別是跨國經(jīng)營企業(yè)走向經(jīng)濟全球化時面臨的巨大挑戰(zhàn),，企業(yè)必須具備識別和處理文化風險的能力，才能立于不敗之地,。

　�,、谄髽I(yè)并購活動引發(fā)的文化風險。

　　并購活動導致企業(yè)雙方文化的直接碰撞與交流,。在并購活動中許多企業(yè)往往把注意力集中在金融,、財務(wù)和法律方面,，很少關(guān)注組織文化可能帶來的問題。而許多并購案例證明,，文化整合恰恰是并購過程中最困難的任務(wù),。尤其對于跨國并購而言，面臨組織文化與民族文化的雙重風險,。

　�,、劢M織內(nèi)部因素引發(fā)的文化風險。

　　組織文化的變革,、組織員工隊伍的多元化背景會導致個人層面的文化風險,。越來越多的組織從不同的國家和地區(qū)招募員工，廣泛開展跨國跨地區(qū)的經(jīng)濟合作與往來,，從而使組織內(nèi)部的價值觀,、經(jīng)營思想與決策方式不斷面臨沖擊、更新與交替,，進而在組織內(nèi)部引發(fā)多種文化的碰撞與交流,。

　　即使沒有并購和跨國經(jīng)營，企業(yè)也會面臨組織文化與地區(qū)文化,、外來文化的交流問題以及組織文化的更新問題,。所以，由于員工隊伍多元化,、組織文化變革等內(nèi)部因素引發(fā)的文化風險雖然不如并購和跨國經(jīng)營中的風險顯著,，但由于其具有潛伏性和持續(xù)性，也會給企業(yè)的經(jīng)營活動造成十分重要的影響,。

　　4.技術(shù)風險

　　(1)定義：

　　從企業(yè)角度講,，技術(shù)風險就是技術(shù)在創(chuàng)新過程中，由于技術(shù)本身的復雜性和其他相關(guān)因素變化產(chǎn)生的不確定性而導致技術(shù)創(chuàng)新遭遇失敗的可能性,，包括純技術(shù)風險及其他過程中由于技術(shù)方面的因素所造成的風險,。

　　(2)類別：從技術(shù)活動過程所處的不同階段考察，技術(shù)可以劃分為技術(shù)設(shè)計風險,、技術(shù)研發(fā)風險和技術(shù)應(yīng)用風險,。

　　5.自然環(huán)境風險

　　(1)定義：

　　自然環(huán)境風險，是指企業(yè)由于其自身或影響其業(yè)務(wù)的其他方造成的自然環(huán)境破壞而承擔損失的風險,。

　　(2)類別：

　　①企業(yè)自身對自然環(huán)境造成的直接影響;

　�,、谄髽I(yè)與客戶和供應(yīng)商之間的聯(lián)系而對自然環(huán)境造成的間接影響,。

　　6.市場風險

　　市場風險可以考慮以下幾個方面：

　　(1)產(chǎn)品或服務(wù)的價格及供需變化帶來的風險。主要產(chǎn)品或服務(wù)的價格出人意料地上漲或下跌,，可能使業(yè)務(wù)面臨風險,。

　　(2)能源,、原材料、配件等物資供應(yīng)的充足性,、穩(wěn)定性和價格的變化帶來的風險,。從供應(yīng)者角度考察產(chǎn)品或服務(wù)價格及供需關(guān)系的變化就可能帶來這一風險。

　　(3)主要客戶,、主要供應(yīng)商的信用風險,。

　　企業(yè)生產(chǎn)產(chǎn)品或提供勞務(wù)，并將其提供給客戶,，同時企業(yè)會允許客戶一定時間內(nèi)付款,，這一過程被稱為賒欠。賒欠會產(chǎn)生不予支付的風險,。因而,，主要客戶信用風險主要體現(xiàn)為對方在賬款到期時不予支付的風險。而企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營需要各種生產(chǎn)要素,，如果供應(yīng)商不能按照雙方合同或協(xié)議的要求按時,、保質(zhì)、保量地提供這些生產(chǎn)要素,，就產(chǎn)生了供應(yīng)商的信用風險,。

　　(4)稅收政策和利率、匯率,、股票價格指數(shù)的變化帶來的風險,。

　　①稅收風險指由于稅收政策變化使企業(yè)稅后利潤發(fā)生變化產(chǎn)生的風險,。

　�,、诶�率風險是指因利率提高或降低而產(chǎn)生預期之外損失的風險。

　�,、蹍R率風險或貨幣風險是由匯率變動的可能性,，以及一種貨幣對另一種貨幣的價值發(fā)生變動的可能性導致的。

　�,、芄善眱r格風險影響企業(yè)股票或其他資產(chǎn)的投資者,，其表現(xiàn)是與股票價格相聯(lián)系的。

　　(5)潛在進入者,、競爭者,、與替代品的競爭帶來的風險。

　　7.產(chǎn)業(yè)風險

　　(1)定義：

　　產(chǎn)業(yè)風險是指在特定產(chǎn)業(yè)中與經(jīng)營相關(guān)的風險,。這一風險與企業(yè)選擇在哪個產(chǎn)業(yè)中經(jīng)營直接相關(guān),。

　　(2)影響產(chǎn)業(yè)風險的關(guān)鍵因素

　　在考慮企業(yè)可能面對的產(chǎn)業(yè)風險時，以下幾個因素是非常關(guān)鍵的：

　　①產(chǎn)業(yè)(產(chǎn)品)生命周期階段,。

　　產(chǎn)業(yè)會經(jīng)歷導入期,、成長期、成熟期及衰退期,。處于不同時期的產(chǎn)業(yè)具有不同的產(chǎn)業(yè)風險,。在導入期，產(chǎn)業(yè)風險非常高;在成長期,，因為增長可以彌補風險,，所以在此階段可以冒險;在成熟期，企業(yè)面臨周期性品牌出現(xiàn)的風險;在衰退期企業(yè)經(jīng)營主要的懸念是什么時間產(chǎn)品將完全退出市場,。

　�,、诋a(chǎn)業(yè)波動性。

　　波動性是與變化相關(guān)的一個指標,。波動性產(chǎn)業(yè)是指供需迅速變化上下起伏的產(chǎn)業(yè),。波動性產(chǎn)業(yè)具有較大的不確定性，使計劃和決策變得更難,。波動性產(chǎn)業(yè)一般包括電子業(yè),、軟件業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)和建筑業(yè),。

　�,、郛a(chǎn)業(yè)集中程度。

　　在產(chǎn)業(yè)集中度高的產(chǎn)業(yè),，在位企業(yè)具有競爭優(yōu)勢,，特別是在受政府保護的壟斷產(chǎn)業(yè)中，某些國家公用事業(yè)公司或國家政府所管理的公司面臨很小的競爭壓力和風險,，而在這樣的產(chǎn)業(yè)中,，新進入者就面臨著很高的進入障礙和風險。在產(chǎn)業(yè)集中度低的產(chǎn)業(yè)中,，產(chǎn)業(yè)內(nèi)競爭激烈,，企業(yè)面臨著共同的產(chǎn)業(yè)風險。

　　(二)內(nèi)部風險

　　1.戰(zhàn)略風險

　　戰(zhàn)略風險的內(nèi)涵可以從以下兩個方面展開：

　　(1)從戰(zhàn)略風險可能導致的結(jié)果來看,，有整體性損失和戰(zhàn)略目標無法實現(xiàn)兩種結(jié)果,。整體性損失包括經(jīng)濟利益損失和非經(jīng)濟利益損失，非經(jīng)濟利益損失指競爭優(yōu)勢減弱,、綜合排名降低,、戰(zhàn)略實施能力削弱等。如果將戰(zhàn)略目標分財務(wù)類目標和非財務(wù)類目標,，實際上整體性損失等同為戰(zhàn)略目標無法實現(xiàn),，并且能夠比較具體地反映戰(zhàn)略風險的影響結(jié)果。

　　(2)從戰(zhàn)略風險產(chǎn)生的原因來看，戰(zhàn)略風險產(chǎn)生于外部環(huán)境和戰(zhàn)略管理行為及戰(zhàn)略成功必要條件,。外部環(huán)境，如宏觀經(jīng)濟和產(chǎn)業(yè)環(huán)境也可指未預料的外部事件,。戰(zhàn)略管理行為指戰(zhàn)略性決策行為,、戰(zhàn)略管理活動中的戰(zhàn)略行為或一系列未預料的內(nèi)部事件。戰(zhàn)略成功必要條件指企業(yè)資源,、能力等,。這些都是引起戰(zhàn)略風險的可能原因。

　　我國《企業(yè)內(nèi)部控制應(yīng)用指引第2號——發(fā)展戰(zhàn)略》從企業(yè)制定與實施發(fā)展戰(zhàn)略角度闡明企業(yè)戰(zhàn)略風險具體體現(xiàn)在以下三個方面：

　　(1)缺乏明確的發(fā)展戰(zhàn)略或發(fā)展戰(zhàn)略實施不到位,，可能導致企業(yè)盲目發(fā)展,，難以形成競爭優(yōu)勢，喪失發(fā)展機遇和動力,。

　　(2)發(fā)展戰(zhàn)略過于激進,，脫離企業(yè)實際能力或偏離主業(yè)，可能導致企業(yè)過度擴張,，甚至經(jīng)營失敗,。

　　(3)發(fā)展戰(zhàn)略因主觀原因頻繁變動，可能導致資源浪費,，甚至危及企業(yè)的生存和持續(xù)發(fā)展,。

　　2.運營風險

　　(1)定義：運營風險是指企業(yè)在運營過程中，由于外部環(huán)境的復雜性和變動性以及主體對環(huán)境的認知能力和適應(yīng)能力的有限性,，而導致的運營失敗或使運營活動達不到預期的目標的可能性及其損失,。

　　(2)類別：運營風險并不是指某一種具體特定的風險，而是包含一系列具體的風險,。運營風險綜合了影響公司正常運營的各種內(nèi)外部風險,。

　　運營風險至少要考慮以下幾個方面：

　　①企業(yè)產(chǎn)品結(jié)構(gòu),、新產(chǎn)品研發(fā)方面可能引發(fā)的風險;

　�,、谄髽I(yè)新市場開發(fā)，市場營銷策略(包括產(chǎn)品或服務(wù)定價與銷售渠道,，市場營銷環(huán)境狀況等)方面可能引發(fā)的風險;

　�,、燮髽I(yè)組織效能、管理現(xiàn)狀,、企業(yè)文化,，高、中層管理人員和重要業(yè)務(wù)流程中專業(yè)人員的知識結(jié)構(gòu),、專業(yè)經(jīng)驗等方面可能引發(fā)的風險;

　�,、芷谪浀妊苌�產(chǎn)品業(yè)務(wù)中發(fā)生失誤帶來的風險;

　　⑤質(zhì)量、安全,、環(huán)保,、信息安全等管理中發(fā)生失誤導致的風險;

　　⑥因企業(yè)內(nèi),、外部人員的道德風險或業(yè)務(wù)控制系統(tǒng)失靈導致的風險;

　�,、呓o企業(yè)造成損失的自然災害等風險;

　　⑧企業(yè)現(xiàn)有業(yè)務(wù)流程和信息系統(tǒng)操作運行情況的監(jiān)管,、運行評價及持續(xù)改進能力方面引發(fā)的風險,。

　　3.操作風險

　　(1)定義：

　　操作風險是指由于員工、過程,、基礎(chǔ)設(shè)施和技術(shù)或?qū)�運作有影響的類似因素(包括欺詐活動)的失誤而導致虧損的風險,。

　　(2)類別：

　　從本質(zhì)上來說，許多已經(jīng)識別出的風險是操作方面的,。操作風險可組合成以下幾種風險：

　�,、賳T工。

　　員工風險包括員工的雇用,、培訓和解雇所涉及的風險,。主要的問題是要確保有足夠的員工，他們有恰當?shù)哪芰Σ⑶以敢鈭?zhí)行企業(yè)所要求的任務(wù),。員工包括確定公司戰(zhàn)略方向,、控制資源分配的高級管理層和其他各運營部門的中低層員工。

　�,、诩夹g(shù),。

　　企業(yè)是否存在和實施支持經(jīng)營活動所必需的系統(tǒng)，是否定期為系統(tǒng)進行檢查和評估,，是否找出系統(tǒng)運行不佳的情況,，系統(tǒng)不佳是否導致企業(yè)發(fā)生虧損，以及企業(yè)是如何確保系統(tǒng)是最新和能夠應(yīng)對經(jīng)營風險的?

　�,、畚璞�,。

　　企業(yè)是否擁有保護自身不受舞弊影響的方法。

　�,、芡獠恳蕾�,。

　　企業(yè)越來越依賴基礎(chǔ)設(shè)施、電話,、交通系統(tǒng)和能源供應(yīng)商,。如果這些供應(yīng)商出現(xiàn)問題，企業(yè)如何保護各部門運作不會受到影響?

　�,、葸^程/程序,。

　　企業(yè)未能制定程序操作要求,，可能會導致員工在運營操作時采取不正確的行動。

　�,、尥獍�,。

　　外包通常被看做是減少成本和將企業(yè)資源集中在“核心業(yè)務(wù)”的方法。但是,，很多企業(yè)越來越擔心將公司的關(guān)鍵業(yè)務(wù)過程外包可能會導致失控,。

　　4.財務(wù)風險

　　(1)定義：

　　財務(wù)風險是指公司財務(wù)結(jié)構(gòu)不合理、融資不當使公司可能喪失償債能力而導致投資者預期收益下降和陷入財務(wù)困境甚至破產(chǎn)的風險,。財務(wù)風險是企業(yè)在財務(wù)管理過程中必須面對的一個現(xiàn)實問題，財務(wù)風險是客觀存在的,，企業(yè)管理者對財務(wù)風險只有采取有效措施來降低風險,，而不可能完全消除風險。

　　(2)雙刃劍作用：

　　管理失誤和公司治理的不完善在公司破產(chǎn)中所扮演的主要角色,，通常被強調(diào)為公司破產(chǎn)的直接導火索,。如果破產(chǎn)歸因于治理公司行為程序設(shè)計的局限，那么債務(wù)違約可能迫使管理者降低產(chǎn)能,，并重新考慮公司的運營政策和戰(zhàn)略決策,。債務(wù)違約及破產(chǎn)機制能夠幫助財務(wù)上陷入困境，但經(jīng)濟上可行的公司繼續(xù)經(jīng)營,，同時也促使無效率公司的退出,。

　　盡管財務(wù)困境和破產(chǎn)存在擁有尚未得到經(jīng)驗量化的潛在好處的可能性，但是財務(wù)困境和破產(chǎn)程序涉及大量直接的(法律,、行政和咨詢費用)和間接(機會)的成本,，這些成本會消耗公司及其利益相關(guān)者的真實資源。

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　　東奧2015年注會考試強化提高階段學習計劃

　　2015注會六科基礎(chǔ)考點與階段測試題匯總