財務(wù)分析的方法有很多種,，例如財務(wù)指標分析,、差額分析法,、百分比數(shù)字等都是平日時常用到的方法，但是這些指標是否能夠切實的反應(yīng)一個企業(yè)的真實狀況呢?作為財務(wù)管理者如何排除表象的干擾,，深入到企業(yè)背后去看數(shù)字背后的故事,，為企業(yè)決策提供深度支持，這是鉑略財務(wù)培訓長期探討的問題,。本次鉑略就帶來一個案例,，說明如何通過財務(wù)分析幫助企業(yè)管理者決策。

　　以下是兩張某制造企業(yè)2014年的財務(wù)分析報表,。

　　A表：傳統(tǒng)分析方法

　　該制造企業(yè)將2013年實際財務(wù)報表不加改動的做成2014年預(yù)算,。A表展示的分析方法很傳統(tǒng)也最普遍，首先總銷售額2013年實現(xiàn)了100萬,，2014年是127萬多,，而2013年利潤為7萬,，2014年為9萬多,。差額的結(jié)果看似喜人,，銷售收入大幅增長27.3%，利潤率的絕對金額將近增長了2萬多,，兩年的利潤水平基本一樣,，都是7%的水平�,？梢钥闯�2014年的經(jīng)營非常好,，相比2013年有了大幅提升，企業(yè)形勢一片大好,。

　　B表：進階分析方法

　　B表則采用了鉑略推薦的分析方法,，表中可以看到市場總需求的增長是帶動銷售總收入的主要因素，而同時單價卻由100元漲到101元,，單價成本由85元上漲到了87元,，總成本是上升的，這樣的情況其實是不容樂觀的,。

　　換而言之,，如果總需求今年保持不變，仍為5萬件,，那么比較糟糕的狀況就會發(fā)生,。見最右列，市場份額僅上升了1%,，數(shù)量為10500件,，單價上漲1元，總銷售收入為1,060,500元,，而單位成本也上漲了2元,，總銷售成本為913,500元。另外費用由80,000上漲到86,000,，利潤總額變?yōu)?1,000,，即如果市場總需求沒有發(fā)生變化，那該公司的利潤實際是下降的,，經(jīng)營狀況并不可喜,。

　　回顧B表，在計算數(shù)量差時先計算出2013年的單位毛利,，100-85=15,，數(shù)量差就是兩年的銷售數(shù)量差額，即(12,650-10,000)*15=39,000,，但是進一步分析其中由需求變動導致的有(60,000-50,000) *20%*15=30,000,，另外由公司自身努力提高份額所導致的占9,000，但這是公司從各方面努力得來的，包括單位成本上漲,。

　　那么在此就需要考慮,，第一，是否在成本控制上出現(xiàn)了問題,，是否一定要以87元的成本完成生產(chǎn),，第二是否因為在生產(chǎn)過程中發(fā)生了問題(如次品上升)，還是因為生產(chǎn)的原材料價格上漲,，如果是因為原材料價格上漲,，那么有沒有盡力將成本帶來的變化轉(zhuǎn)嫁到售價上從而維持盈利水平，理論上應(yīng)該至少將售價從100提升到102來覆蓋成本上升的水平,，或者通過售價調(diào)整取得更大銷量,，價格的跳動對市場份額的跳動可能是3%，價格上的犧牲能夠帶來市場份額增加的話,，通過這部分收入的增加來覆蓋成本增加也是可行的,，但是在該案例中各方面的努力包括費用增加等結(jié)果、份額增加并沒有取得預(yù)期的效果,。

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