2015《經(jīng)濟(jì)法》預(yù)習(xí)考點：上市公司股份轉(zhuǎn)讓的限制

　　【小編導(dǎo)言】現(xiàn)階段進(jìn)入2015年注會預(yù)習(xí)備考期,，是梳理考點的寶貴時期,，我們一起來學(xué)習(xí)2015《經(jīng)濟(jì)法》預(yù)習(xí)考點：上市公司股份轉(zhuǎn)讓的限制,。

　　【內(nèi)容導(dǎo)航】：

　　1.上市公司股份轉(zhuǎn)讓的限制

　　【所屬章節(jié)】：

　　本知識點屬于《經(jīng)濟(jì)法》科目第七章證券法律制度第七單元禁止的交易行為的內(nèi)容,。

　　【知識點】：上市公司股份轉(zhuǎn)讓的限制

　　1.發(fā)起人持有的本公司股份,，自公司成立之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓;因司法強(qiáng)制執(zhí)行,、繼承,、遺贈,、依法分割財產(chǎn)等導(dǎo)致股份變動的除外。

　　2.公司公開發(fā)行股份前已發(fā)行的股份,，自公司股票在證券交易所上市交易之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓;因司法強(qiáng)制執(zhí)行,、繼承、遺贈、依法分割財產(chǎn)等導(dǎo)致股份變動的除外,。

　　3.董事,、監(jiān)事、高級管理人員

　　(1)董事,、監(jiān)事,、高級管理人員所持本公司股份，自公司股票上市交易之日起1年內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓,。

　　(2)董事,、監(jiān)事、高級管理人員在任職期間每年轉(zhuǎn)讓的股份不得超過其所持有本公司股份總數(shù)的25%(≤25%),。

　　(3)董事,、監(jiān)事、高級管理人員離職后6個月內(nèi),，不得轉(zhuǎn)讓其所持有的本公司股份,。

　　(4)上市公司董事、監(jiān)事和高級管理人員在下列期間不得買賣本公司股票：

　�,、偕鲜泄�司定期報告公告��30日內(nèi);

　�,、谏鲜泄�司業(yè)績預(yù)告、業(yè)績快報公告前10日內(nèi);

　�,、圩钥赡軐Ρ竟�司股票交易價格產(chǎn)生重大影響的重大事項發(fā)生之日或在決策過程中,，至依法披露后2個交易日內(nèi);

　　④證券交易所規(guī)定的其他期間,。

　　4.短線交易

　　上市公司董事,、監(jiān)事、高級管理人員,、持有上市公司股份5%以上的股東,，將其持有的該公司的股票在買入后6個月內(nèi)賣出，或者在賣出后6個月內(nèi)又買入,，由此所得收益歸該公司所有,，公司董事會應(yīng)當(dāng)收回其所得收益。

　　(1)公司董事會不按照規(guī)定執(zhí)行的,，股東有權(quán)要求董事會在30日內(nèi)執(zhí)行,。公司董事會未在上述期限內(nèi)執(zhí)行的，股東有權(quán)為了公司的利益以自己的名義直接向人民法院提起訴訟,。

　　(2)公司董事會不按照規(guī)定執(zhí)行的,，負(fù)有責(zé)任的董事依法承擔(dān)連帶責(zé)任。

　　5.證券公司因包銷購入售后剩余股票而持有5%以上股份的,，賣出該股票不受6個月時間限制,。

　　6.上市公司非公開發(fā)行的股票

　　(1)36個月

　　下列發(fā)行對象認(rèn)購的股份自發(fā)行結(jié)束之日起36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓：

　　①上市公司的控股股東,、實際控制人或者其控制的關(guān)聯(lián)人;

　�,、谕ㄟ^認(rèn)購本次發(fā)行的股份取得上市公司實際控制權(quán)的投資者;

　　③董事會擬引入的境內(nèi)外戰(zhàn)略投資者,。

　　(2)12個月

　　除此之外的發(fā)行對象,，認(rèn)購的股份自發(fā)行結(jié)束之日起12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

　　7.上市公司進(jìn)行重大資產(chǎn)重組,、發(fā)行股份購買資產(chǎn)

　　(1)特定對象以“資產(chǎn)認(rèn)購”而取得的上市公司股份,，自股份發(fā)行結(jié)束之日起12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓。

　　(2)屬于下列情形之一的,，36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓：

　�,、偬囟▽ο鬄樯鲜泄�司控股股東、實際控制人或者其控制的關(guān)聯(lián)人,。

　�,、谔囟▽ο笸ㄟ^認(rèn)購本次發(fā)行的股份取得上市公司的實際控制權(quán)。

　�,、厶囟▽ο笕〉帽敬伟l(fā)行的股份時,，對其用于認(rèn)購股份的資產(chǎn)持續(xù)擁有權(quán)益的時間不足12個月。

　　8.5%+5%

　　(1)通過證券交易所的證券交易,，投資者持有或者通過協(xié)議,、其他安排與他人共同持有一個上市公司已發(fā)行的股份達(dá)到5%時，應(yīng)當(dāng)在該事實發(fā)生之日起3日內(nèi),，向中國證監(jiān)會,、證券交易所作出書面報告，通知該上市公司,，并予公告,。在上述期限內(nèi)，不得再行買賣該上市公司的股票,。

　　(2)投資者持有或者通過協(xié)議,、其他安排與他人共同持有一個上市公司已發(fā)行的股份達(dá)到5%后，其所持該上市公司已發(fā)行的股份比例每增加或者減少5%,，應(yīng)當(dāng)依照上述規(guī)定進(jìn)行報告和公告,。在報告期限內(nèi)和作出報告、公告后2日內(nèi),，不得再行買賣該上市公司的股票,。

　　9.上市公司的收購人

　　(1)收購人持有的被收購上市公司的股票，在收購行為完成后12個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓,。但是,，收購人在被收購公司中擁有權(quán)益的股份在同一實際控制人控制的不同主體之間進(jìn)行轉(zhuǎn)讓不受前述12個月的限制,，但應(yīng)當(dāng)遵守《上市公司收購管理辦法》有關(guān)豁免申請的有關(guān)規(guī)定。

　　(2)在一個上市公司中擁有權(quán)益的股份達(dá)到或者超過該公司已發(fā)行股份的30%的,，自上述事實發(fā)生之日起1年后,，每12個月內(nèi)增持不超過該公司已發(fā)行的2%的股份，該增持不超過2%的股份鎖定期為增持行為完成之日起6個月,。

　　10.中介機(jī)構(gòu)

　　(1)為“股票發(fā)行”出具審計報告,、資產(chǎn)評估報告或者法律意見書等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員，在該股票承銷期內(nèi)和期滿后6個月內(nèi),，不得買賣該種股票,。

　　(2)為“上市公司”出具審計報告、資產(chǎn)評估報告或者法律意見書等文件的證券服務(wù)機(jī)構(gòu)和人員,，自接受上市公司委托之日起至上述文件公開后5日內(nèi),，不得買賣該種股票。

　　11.證券業(yè)從業(yè)人員

　　證券交易所,、證券公司和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的從業(yè)人員,、證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)的工作人員以及法律、行政法規(guī)禁止參與股票交易的其他人員,，在任期或者法定限期內(nèi),，不得直接或者以化名、借他人名義持有,、買賣股票,，也不得收受他人贈送的股票。任何人在成為前款所列人員時,，其原已持有的股票,，必須依法轉(zhuǎn)讓。

　　東奧網(wǎng)站發(fā)布的知識點由于內(nèi)容及時更新的需要發(fā)布的是往年教材內(nèi)容,，需要查詢最新知識點內(nèi)容的考生請參考2014《輕松過關(guān)》系列參考書及相關(guān)課程,。