【考點(diǎn)1】定期報(bào)告(★)(P227)

1.披露時(shí)間

上市公司,、公司債券上市交易的公司,、股票在國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他全國(guó)性證券交易場(chǎng)所交易的公司,，應(yīng)當(dāng)按照國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易場(chǎng)所規(guī)定的內(nèi)容和格式編制定期報(bào)告,，并按照以下規(guī)定報(bào)送和公告：

(1)年度報(bào)告

在每一會(huì)計(jì)年度結(jié)束之日起4個(gè)月內(nèi),，報(bào)送并公告年度報(bào)告，其中的年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告應(yīng)當(dāng)經(jīng)會(huì)計(jì)師事務(wù)所審計(jì),。

(2)中期報(bào)告

在每一會(huì)計(jì)年度的上半年結(jié)束之日起2個(gè)月內(nèi),，報(bào)送并公告中期報(bào)告,。

【解釋】上市公司還應(yīng)當(dāng)在每個(gè)會(huì)計(jì)年度第3個(gè)月,、第9個(gè)月結(jié)束后的1個(gè)月內(nèi)編制并披露季度報(bào)告,。

2.董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員的責(zé)任

(1)發(fā)行人的董事,、高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)對(duì)證券發(fā)行文件和定期報(bào)告簽署書(shū)面確認(rèn)意見(jiàn),。

(2)發(fā)行人的監(jiān)事會(huì)應(yīng)當(dāng)對(duì)董事會(huì)編制的證券發(fā)行文件和定期報(bào)告進(jìn)行審核并提出書(shū)面審核意見(jiàn)，監(jiān)事應(yīng)當(dāng)簽署書(shū)面確認(rèn)意見(jiàn),。

(3)董事,、監(jiān)事和高級(jí)管理人員無(wú)法保證證券發(fā)行文件和定期報(bào)告內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性,、完整性或者有異議的,，應(yīng)當(dāng)在書(shū)面確認(rèn)意見(jiàn)中發(fā)表意見(jiàn)并陳述理由，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)披露,。發(fā)行人不予披露的,，董事、監(jiān)事和高級(jí)管理人員可以直接申請(qǐng)披露,。

【考點(diǎn)2】重大事件(★★★)(P228)

1.股票

根據(jù)《證券法》第80條的規(guī)定,，發(fā)生可能對(duì)上市公司、股票在國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的其他全國(guó)性證券交易場(chǎng)所交易的公司的股票交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的重大事件,，投資者尚未得知時(shí),，公司應(yīng)當(dāng)立即將有關(guān)該重大事件的情況向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易場(chǎng)所報(bào)送臨時(shí)報(bào)告，并予公告,，說(shuō)明事件的起因,、目前的狀態(tài)和可能產(chǎn)生的法律后果。其中的重大事件包括：

(1)公司的經(jīng)營(yíng)方針和經(jīng)營(yíng)范圍的重大變化;

(2)公司的重大投資行為,，公司在1年內(nèi)購(gòu)買(mǎi),、出售重大資產(chǎn)超過(guò)公司資產(chǎn)總額30%，或者公司營(yíng)業(yè)用主要資產(chǎn)的抵押,、質(zhì)押,、出售或者報(bào)廢一次超過(guò)該資產(chǎn)的30%;

(3)公司訂立重要合同,、提供重大擔(dān)?；蛘邚氖玛P(guān)聯(lián)交易，可能對(duì)公司的資產(chǎn),、負(fù)債,、權(quán)益和經(jīng)營(yíng)成果產(chǎn)生重要影響;

(4)公司發(fā)生重大債務(wù)和未能清償?shù)狡谥卮髠鶆?wù)的違約情況;

(5)公司發(fā)生重大虧損或者重大損失;

(6)公司生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的外部條件發(fā)生的重大變化;

(7)公司的董事,、1/3以上監(jiān)事或者經(jīng)理發(fā)生變動(dòng)，董事長(zhǎng)或者經(jīng)理無(wú)法履行職責(zé);

(8)持有公司5%以上股份的股東或者實(shí)際控制人持有股份或者控制公司的情況發(fā)生較大變化,，公司的實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)從事與公司相同或者相似業(yè)務(wù)的情況發(fā)生較大變化;

(9)公司分配股利,、增資的計(jì)劃，公司股權(quán)結(jié)構(gòu)的重要變化,，公司減資,、合并,、分立、解散及申請(qǐng)破產(chǎn)的決定,，或者依法進(jìn)入破產(chǎn)程序,、被責(zé)令關(guān)閉;

(10)涉及公司的重大訴訟、仲裁,，股東大會(huì),、董事會(huì)決議被依法撤銷或者宣告無(wú)效;

(11)公司涉嫌犯罪被依法立案調(diào)查，公司的控股股東,、實(shí)際控制人,、董事、監(jiān)事,、高級(jí)管理人員涉嫌犯罪被依法采取強(qiáng)制措施;

(12)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng),。

【解釋1】公司的控股股東或者實(shí)際控制人對(duì)重大事件的發(fā)生、進(jìn)展產(chǎn)生較大影響的,，應(yīng)當(dāng)及時(shí)將其知悉的有關(guān)情況書(shū)面告知公司,，并配合公司履行信息披露義務(wù)。

【解釋2】上市公司控股子公司發(fā)生重大事件,，可能對(duì)上市公司證券及其衍生品種交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的,，上市公司應(yīng)當(dāng)履行信息披露義務(wù)。(2017年案例分析題)2.公司債券

根據(jù)《證券法》第81條的規(guī)定,，發(fā)生可能對(duì)上市交易公司債券的交易價(jià)格產(chǎn)生較大影響的重大事件,，投資者尚未得知時(shí)，公司應(yīng)當(dāng)立即將有關(guān)該重大事件的情況向國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)和證券交易場(chǎng)所報(bào)送臨時(shí)報(bào)告,，并予公告,，說(shuō)明事件的起因、目前的狀態(tài)和可能產(chǎn)生的法律后果,。其中的重大事件包括：

(1)公司股權(quán)結(jié)構(gòu)或者生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)狀況發(fā)生重大變化;

(2)公司債券信用評(píng)級(jí)發(fā)生變化;

(3)公司重大資產(chǎn)抵押,、質(zhì)押、出售,、轉(zhuǎn)讓,、報(bào)廢;

(4)公司發(fā)生未能清償?shù)狡趥鶆?wù)的情況;

(5)公司新增借款或者對(duì)外提供擔(dān)保超過(guò)上年末凈資產(chǎn)的20%;

(6)公司放棄債權(quán)或者財(cái)產(chǎn)超過(guò)上年末凈資產(chǎn)的10%;

(7)公司發(fā)生超過(guò)上年末凈資產(chǎn)10%的重大損失;

(8)公司分配股利，作出減資,、合并,、分立,、解散及申請(qǐng)破產(chǎn)的決定,，或者依法進(jìn)入破產(chǎn)程序,、被責(zé)令關(guān)閉;

(9)涉及公司的重大訴訟,、仲裁;

(10)公司涉嫌犯罪被依法立案調(diào)查,，公司的控股股東、實(shí)際控制人,、董事,、監(jiān)事、高級(jí)管理人員涉嫌犯罪被依法采取強(qiáng)制措施;

(11)國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他事項(xiàng),。

表7-2 重大事件

3.重大事件的披露

上市公司應(yīng)當(dāng)在最先發(fā)生的以下任一時(shí)點(diǎn),，及時(shí)履行重大事件的信息披露義務(wù)：

(1)董事會(huì)或者監(jiān)事會(huì)就該重大事件形成決議時(shí);

(2)有關(guān)各方就該重大事件簽署意向書(shū)或者協(xié)議時(shí);

(3)董事、監(jiān)事或者高級(jí)管理人員知悉該重大事件發(fā)生并報(bào)告時(shí)。

【解釋】“及時(shí)”是指自起算日起或者觸及披露時(shí)點(diǎn)的2個(gè)交易日內(nèi),。但是，在上述規(guī)定的時(shí)點(diǎn)之前出現(xiàn)下列情形之一的,，上市公司應(yīng)當(dāng)及時(shí)披露相關(guān)事項(xiàng)的現(xiàn)狀,、可能影響事件進(jìn)展的風(fēng)險(xiǎn)因素：(1)該重大事件難以保密;(2)該重大事件已經(jīng)泄露或者市場(chǎng)出現(xiàn)傳聞;(3)公司證券及其衍生品種出現(xiàn)異常交易情況。(2016年案例分析題、2017年案例分析題,、2019年案例分析題)

1.信息披露義務(wù)人披露的信息,，應(yīng)當(dāng)真實(shí)、準(zhǔn)確,、完整,，簡(jiǎn)明清晰,，通俗易懂,，不得有虛假記載,、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏,。

2.證券同時(shí)在境內(nèi)境外公開(kāi)發(fā)行,、交易的,，其信息披露義務(wù)人在境外披露的信息,，應(yīng)當(dāng)在境內(nèi)同時(shí)披露。

3.信息披露義務(wù)人披露的信息應(yīng)當(dāng)同時(shí)向所有投資者披露,，不得提前向任何單位和個(gè)人泄露,。但是，法律,、行政法規(guī)另有規(guī)定的除外,。

4.任何單位和個(gè)人不得非法要求信息披露義務(wù)人提供依法需要披露但尚未披露的信息。任何單位和個(gè)人提前獲知的前述信息,，在依法披露前應(yīng)當(dāng)保密,。

5.除依法需要披露的信息之外，信息披露義務(wù)人可以自愿披露與投資者作出價(jià)值判斷和投資決策有關(guān)的信息,，但不得與依法披露的信息相沖突,，不得誤導(dǎo)投資者。

6.發(fā)行人及其控股股東,、實(shí)際控制人,、董事、監(jiān)事,、高級(jí)管理人員等作出公開(kāi)承諾的,，應(yīng)當(dāng)披露。不履行承諾給投資者造成損失的,，應(yīng)當(dāng)依法承擔(dān)賠償責(zé)任,。

7.信息披露義務(wù)人在公司網(wǎng)站及其他媒體發(fā)布信息的時(shí)間不得先于指定媒體,，不得以新聞發(fā)布或者答記者問(wèn)等任何形式代替應(yīng)當(dāng)履行的報(bào)告、公告義務(wù),，不得以定期報(bào)告形式代替應(yīng)當(dāng)履行的臨時(shí)報(bào)告義務(wù),。

8.上市公司董事、監(jiān)事,、高級(jí)管理人員,、持股5%以上的股東及其一致行動(dòng)人、實(shí)際控制人應(yīng)當(dāng)及時(shí)向上市公司董事會(huì)報(bào)送上市公司關(guān)聯(lián)人名單及關(guān)聯(lián)關(guān)系的說(shuō)明,。上市公司應(yīng)當(dāng)履行關(guān)聯(lián)交易的審議程序,，并嚴(yán)格執(zhí)行關(guān)聯(lián)交易回避表決制度。交易各方不得通過(guò)隱瞞關(guān)聯(lián)關(guān)系或者采取其他手段,，規(guī)避上市公司的關(guān)聯(lián)交易審議程序和信息披露義務(wù),。